Mi az a LEI-kód és hogy lehet minél olcsóbban beszerezni?

A napokban számos vállalati befektetési számlatulajdonos kapott levelet szolgáltatójától, amelyben azt kérik, hogy adja meg LEI kódját, vagy bízza meg őket annak beszerzésével igen borsos áron. A tippben áttekintjük, hogy miért van erre szükség, és hogy hogyan lehet legolcsóbban megfelelni ennek a kötelezettségnek.



A LEI-kód
A LEI-kód az angol Legal Entity Identifier, azaz jogi személy azonosító kód rövidítése. A kód 20 karakterből áll, amelyek számjegyek és betűk is lehetnek. Ez gyakorlatilag egy második adószám, aminek funkciója a vállalat egyértelmű azonosítása az EU szintjén. Elvileg létezik már egy ilyen kód, az EU adószám, ami a tagállami adószámokból van képezve, azonban az EU 2012-ben az EMIR (European Market Infrastructure Regulation) rendelet meghozásakor úgy döntött, hogy létrehoz egy alternatív kódot, amellyel minden olyan vállalatnak rendelkeznie kell, amely derivatív ügyletet köt (ennek az egyik oka például az, hogy EU-n kívüli adóalanyok is rendelkezzenek ezzel az egységes kóddal).
A 2018. január 1-től életbe lépő MiFiD II direktíva kapcsán pedig gyakorlatilag minden olyan vállalat kötelezett lett a LEI-kód beszerzésére, akinek van számlája befektetési szolgáltatónál, függetlenül attól, hogy életében valaha kötött-e derivatív ügyletet.

A kód biztosítói
A kód biztosítása és beszerzése az EU adószámtól eltérően nem állami, hanem kötelező magánfeladat lett (hasonlóan a kötelező biztosításhoz például). A kód biztosítására piaci szereplők és elszámolóházak is vállalkoztak, ezek az ún. LEI regisztrátorok. A regisztrációért ezek a szereplők egyszeri és folyamatos díjat számíthatnak fel. A regisztrátorok között a verseny nem túl nagy, így ezek a díjak sajnos igen jelentősek (az egyszeri és éves díj 50-100 EUR, tehát a számlavezetési díjjal azonos nagyságrendű), ezért a befektetési szolgáltatók úgy döntöttek, hogy a díjat továbbhárítják ügyfeleikre. Ezzel sajnos viszont eltűnt az érdekeltségük, hogy a legolcsóbb forrást megtalálják, így azt az ügyfelek kénytelenek megkeresni, vagy bezárni a befektetési szolgáltatónál vezetett számlájukat.

Mi a helyzet több befektetési számla, vagy meglévő LEI kód esetén?
Amennyiben egy vállalatnak több szolgáltatónál vezeti a számláit, akkor is csak egy LEI kóddal kell rendelkeznie, illetve amennyiben már rendelkezik LEI kóddal, nem kell újat kérnie.
Azonban a befektetési szolgáltatók nem vették a fáradságot, hogy lekérdezzék a létező adatbázisból (ami itt érhető el), hogy ki rendelkezik már kóddal, hanem lustaságból kiküldték az összes ügyfelüknek a levelet, ezért kaptak most levelet olyan vállalatok is, akik már rendelkeznek a kóddal. Ráadásul a kódot kőkorszaki módon, kézzel kell beírni, ami miatt sok benne a hibalehetőség (20 jegyű karaktersorozat!), és feldolgozása is költséges.

Lehetséges szolgáltatók
Magyarországon a KELER – sok más elszámolóháztól eltérően - sajnos nem kezdett saját szolgáltatás nyújtásába, és a legolcsóbb partner megkeresésével sem bajlódott sokat, hanem leszerződött egy német vállalattal, a WM Datenservice-zel, így a magyar szolgáltatók jellemzően ennek a szolgáltatásait ajánlják tovább ügyfeleiknek. Mint az alábbi táblázatból kiderül, a WM Datenservice nem tartozik a legolcsóbb szolgáltatók közé, így érdemes másikat választani helyette. Látható, hogy a legolcsóbb szolgáltatást USD-ben fizetve a Bloomberg, EUR-ban pedig a cseh nemzeti elszámolóház, a CSD nyújtja, a KELER díjaihoz képest az éves megtakarítás meghaladja a 10000 forintot évente. Tapasztalatunk szerint a magyar szolgáltatók a KELER díjaira még rá is tesznek egy kicsit, így a végső megtakarítás még nagyobb is lehet.

Szolgáltató	Nyilvántartott kódok száma	Devizanem	Egyszeri díj devizában	Egyszeri díj forintban	Folyamatos díj devizában	Folyamatos díj forintban
Bloomberg Finance LP (Bloomberg)	10658	USD	75	19 989	50	13 326
Centrální depozitář cenných papírů a.s. (CSD Prague)	10180	EUR	70	21 882	50	15 630
GS1 Germany GmbH (GS1 Germany)	2842	EUR	89	27 821	59	18 443
Herausgebergemeinschaft WERTPAPIER-MITTEILUNGEN Keppler, Lehmann GmbH & Co.KG (WM Datenservice)	84121	EUR	80	25 008	70	21 882
London Stock Exchange	75842	GBP	115	40 578	70	24 700
KELER (WM Datenservice)	-	EUR	100	31 260	80	25 008
Krajowy Depozyt Papierów Wartościowych S.A. (KDPW)	10316	PLN	489	36 137	349	25 791
Business Entity Data B.V. (GMEI Utility a service of BED B.V.)	290745	EUR	119	37 199	99	30 947
Irish Stock Exchange	4979	EUR	160	50 016	110	34 386

Mire figyeljünk még oda
Amennyiben egy külföldi szolgáltatótól vesszük igénybe a szolgáltatást, a díjat devizában kell megfizetnünk, ahol a konverziós illetve átutalási költségek jelentősek lehetnek, így csökkenthetik azt a költségelőnyt, amelyet az alternatív szolgáltatók biztosítanak. Érdemes ezért a konkrét utalási módjára is odafigyelni, mert ezek költsége eltérhet a bankunknál (pl. a SWIFT helyett SEPA utalás általában olcsóbb).